在今天的券商晨會上，華泰證券表示，促消費專項方案落地，看好消費重估機會；國泰君安認為，消費預期擴散，休閑食品成長價值凸顯；中信建投指出，重視一季報景氣方向，中期 "AI+" 仍是核心主線。
華泰證券：促消費專項方案落地，看好消費重估機會
華泰證券指出，3 月 16 日中共中央辦公廳、國務院辦公廳印發《提振消費專項行動方案》，方案從城鄉居民增收、消費能力保障、服務消費提質惠民、大宗消費更新升級、消費品質提升等八大方面布局，其中一老一小 / 文體旅游等服務消費、家電 / 家裝以舊換新等大宗消費、IP+/AI+ 等新消費獲重點提及，有望帶動消費從 " 修復性增長 " 向 " 內生性擴容 " 轉型。看好 2025 年大消費板塊配置機遇，情緒消費、國貨崛起、AI+ 消費、銀發經濟等有望成為結構性投資主線，繼續看好消費基本面逐步向好，以及消費龍頭的估值重塑行情。
國泰君安：消費預期擴散，休閑食品成長價值凸顯
國泰君安指出，2025 年消費有望呈現趨勢性回暖，政策刺激下消費預期提振助力食品飲料板塊價值修復，當下板塊估值修復擴散，休閑食品旺季交易預期相對充分，受益于渠道和品類紅利，仍處于業績釋放階段，成長價值凸顯。
中信建投：重視一季報景氣方向，中期 "AI+" 仍是核心主線
中信建投指出，上周滬指站上 3400 點，總市值創新高，且 A 股在美股大跌期間走出獨立行情，體現出市場的信心重估。短期需要注意本輪春季行情時間及空間已經達到歷史平均水平，結構上科技成長向順周期高低切參照歷史或仍有小幅演繹空間，但當前內需復蘇仍以結構性為主，短期可繼續適當再平衡，重視一季報景氣方向，中期 "AI+" 仍是核心主線。關注行業：有色、建材、地產、電子、通信、傳媒、計算機、機械設備等。關注主題：深海科技等。
