《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者獲悉，隨著上半年最后一個(gè)交易日的結(jié)束，今年 ETF 的規(guī)模情況也塵埃落定。
根據(jù) Wind 數(shù)據(jù)，今年上半年 ETF 共有 1209 只，相比去年年底增加了 163 只，這些產(chǎn)品的總規(guī)模已經(jīng)突破 4 萬億大關(guān)，達(dá)到 4.31 萬億元，與去年年底相比增長了 15.57%。
在這其中，增長幅度最大的是債券型 ETF 和商品型 ETF，年內(nèi)規(guī)模分別增長了 120.71% 和 107.96%。規(guī)模指數(shù) ETF（寬基 ETF）雖然環(huán)比增幅僅有 2%，但截至今年上半年末的最新規(guī)模為 2.23 萬億元，依然占到 ETF 總規(guī)模的半壁江山。
而從單只產(chǎn)品的情況來看，上半年共有 18 只 ETF 規(guī)模增長超過百億元，其中增長較多的是滬深 300ETF 華夏和華安基金旗下的黃金 ETF。
另外，上半年有 16 家基金公司旗下的 ETF 新增總規(guī)模超過百億元，其中華夏基金新增 931.70 億元，目前以 7513.36 億元的 ETF 管理規(guī)模排在所有基金管理人之首。
上半年 ETF 總規(guī)模增長超 5800 億元，債券 ETF 和商品 ETF 實(shí)現(xiàn)翻倍
作為近年來公募基金規(guī)模增長的核心引擎，上半年 ETF 繼續(xù)保持了快速增長的勢頭。
每經(jīng)記者根據(jù) Wind 統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，截至 6 月 30 日，全市場 ETF 的資產(chǎn)凈值為 4.31 萬億元，相比去年年底增長了 5802.86 億元，增幅為 15.57%。
相比之下，上半年規(guī)模增幅最大的是債券型 ETF 和商品型 ETF，雙雙翻倍。其中，債券型 ETF 的最新規(guī)模為 3839.76 億元，與去年年底的 1739.73 億元相比增長了 120.71%。富國中債 7-10 年政策性金融債 ETF、海富通中證短融 ETF 等產(chǎn)品上半年都獲得了資金的持續(xù)流入，前者最新規(guī)模已突破 500 億元。此外還有多只債券型 ETF 規(guī)模超過百億元，顯示了上半年資金對于這類產(chǎn)品的偏好。
商品 ETF 上半年也表現(xiàn)亮眼，總規(guī)模從去年年底的 756.73 億元增長至最新的 1573.70 億元，增幅達(dá)到 107.96%。而在這其中，黃金主題 ETF" 吸金 " 能力驚人，例如華安黃金 ETF 的規(guī)模就實(shí)現(xiàn)了翻倍，從去年年底的 290 億元左右增加至最新的近 600 億元；博時(shí)黃金 ETF 也從去年年底的 150 億元左右激增至 279.08 億元，此外還有多只黃金主題 ETF 規(guī)模已超百億元。
另外，今年以來大量資金流入港股，相關(guān)主題 ETF 規(guī)模也出現(xiàn)猛增，帶動(dòng)跨境 ETF 總規(guī)模環(huán)比增長 33.23%、達(dá)到 5649.04 億元。其中，富國中證港股通互聯(lián)網(wǎng) ETF 的規(guī)模增長了超過 250 億元，由去年年底的 224.56 億元一舉增加至最新的 479.17 億元，直接翻倍。
受此影響，上半年跨境 ETF、債券型 ETF、商品型 ETF 的占比都有明顯增加，分別由去年年底的 11.38%、4.67%、2.03% 提升至 13.12%、8.92% 和 3.65%；與此同時(shí)，股票型 ETF 的占比則從去年年底的 77.50% 降低至 70.47%，貨幣型 ETF 的規(guī)模占比也從 4.22% 下降至 3.75%。
每經(jīng)記者注意到，作為占據(jù)全市場 ETF 規(guī)模半壁江山的規(guī)模指數(shù) ETF，也就是寬基 ETF，上半年的最新規(guī)模為 2.23 萬億元，環(huán)比增長 2.00%，最新占比 51.77%；相比之下，主題指數(shù) ETF 和策略指數(shù) ETF 上半年的規(guī)模增速比較快，最新規(guī)模分別為 4873.86 億元和 1129.36 億元，環(huán)比分別增長了 18.76% 和 18.34%，行業(yè)指數(shù) ETF 規(guī)模上半年也增長了 4.97% 至 1986.40 億元；僅有風(fēng)格指數(shù) ETF 規(guī)模出現(xiàn)縮水。
截至上半年末，全市場的千億 ETF 仍然是 6 只，分別如下：
有意思的是，這幾只產(chǎn)品分別代表了上半年資金流入最多的四類 ETF，即傳統(tǒng)的寬基 ETF、以黃金主題為代表的商品 ETF、跨境 ETF 和債券 ETF。
而在規(guī)模增加超百億的產(chǎn)品中，寬基 ETF 仍然占據(jù)重要地位，包括滬深 300ETF 華夏、滬深 300ETF 易方達(dá)、華泰柏瑞滬深 300ETF、華夏上證 50ETF、嘉實(shí)滬深 300ETF、南方中證 500ETF、南方中證 1000ETF 等等。
再來看一下上半年資金凈流出比較多的產(chǎn)品，我們也做了一個(gè)統(tǒng)計(jì)：
從規(guī)模縮水靠前的產(chǎn)品類型來看，寬基 ETF 也依然占了多數(shù)，并且其中有不少都是跟蹤中證 A500 指數(shù)的 ETF。不過臨近上半年末，中證 A500 相關(guān) ETF 也開始蓄力，例如華泰柏瑞中證 A500ETF 上周凈流入就達(dá)到 112.79 億元，總規(guī)模也突破 200 億元大關(guān)，新晉成為全市場規(guī)模最大的跟蹤中證 A500 指數(shù)的 ETF 產(chǎn)品。
華夏、易方達(dá)、華泰柏瑞仍居前三位，有管理人年內(nèi)新增近千億元
最后再來看看各家基金公司的 ETF 管理規(guī)模情況。
根據(jù) Wind 數(shù)據(jù)，截至 6 月 30 日，排名前三的仍然是華夏基金、易方達(dá)基金和華泰柏瑞基金，ETF 管理規(guī)模分別為 7513.36 億元、6666.48 億元和 4994.70 億元。
除此之外，還有 9 家公司的 ETF 管理規(guī)模超過千億元，分別是南方基金、嘉實(shí)基金、廣發(fā)基金、富國基金、國泰基金、華寶基金、博時(shí)基金、華安基金和銀華基金。
另一方面，ETF 業(yè)務(wù)的馬太效應(yīng)也是日益顯著。頭部公司已經(jīng)達(dá)到千億甚至數(shù)千億級別，但仍有大量公司 ETF 總規(guī)模不足百億元，排名靠后的 20 家公司 ETF 業(yè)務(wù)規(guī)模相加也不到 100 億元。
再從業(yè)務(wù)增長的角度來看，年內(nèi) ETF 管理規(guī)模增加最多的是華夏基金，與去年年末相比新增 931.70 億元；其次，易方達(dá)基金、富國基金的規(guī)模增長也都超過 500 億元，分別為 648.07 億元和 514.55 億元；此外，憑借在債券 ETF 領(lǐng)域的持續(xù)布局，海富通基金上半年的 ETF 管理規(guī)模也新增了可觀的 439.44 億元，總規(guī)模正逼近千億元大關(guān)。
如果把觀察時(shí)間拉長到近一年，可以發(fā)現(xiàn)已有多家公司近一年 ETF 規(guī)模增長超過千億元，其中華夏基金、易方達(dá)基金、華泰柏瑞基金等頭部機(jī)構(gòu)近一年增加超 2000 億元，增幅可觀。
整體而言，全市場已經(jīng)開展 ETF 業(yè)務(wù)的 55 家公募持牌機(jī)構(gòu)中，43 家上半年都實(shí)現(xiàn)了該項(xiàng)業(yè)務(wù)規(guī)模的增長，占比達(dá)到近八成。其余的公司則出現(xiàn)規(guī)模縮水，但整體波動(dòng)不大，其中泰康基金、招商基金年內(nèi)減少超過 20 億元。
ETF 管理規(guī)模前 20 名的基金公司
